Финтех

Чтобы осуществлять торговые операции через поставщика ликвидности, в первую очередь необходимо заключить соглашение с выбранным ECN. После обработки заказа ваша лицензия платформы MetaTrader 5 автоматически обновится и вы сможете начать пользоваться купленным шлюзом. Исполняемый модуль шлюза изначально входит в состав платформы, так что вам не потребуется ничего дополнительно устанавливать.

Кроме того, спрос на криптоликвидность побуждает поставщиков ликвидности совершенствовать свою технологическую инфраструктуру и ассортимент продуктов. Это окажет значительное влияние на услуги отрасли в ближайшие годы. Хотя спрос на торговлю растет, в индустрии ликвидности происходит консолидация, поскольку брокеры хотят работать только с известными компаниями. «Я считаю, что рынок LP в форекс-сегменте будет консолидироваться еще больше. В криптовалютном пространстве мелкие биржи исчезнут, а маркет-мейкеры будут набирать силу», — отметил Хиггинс. Однако привлечение слишком большого количества поставщиков ликвидности имеет свои недостатки.

Почему ликвидность так важна

Как мы уже объясняли, форекс-брокеры относятся к поставщикам ликвидности второго уровня. Крупные участники рынка вносят свой вклад в ликвидность, торгуя большими объемами. К этим игрокам относятся инвестиционные фирмы, взаимные фонды, хедж-фонды, розничные форекс-брокеры и трейдеры, а также состоятельные частные лица.

Другими словами, они распоряжаются такими большими суммами денег, что участники рынка, продавая свои активы, скорее всего предпочтут купить у них. LP уровня 2 состоят из брокеров и небольших инвестиционных компаний, которые связывают розничную торговлю. Как мы уже упоминали, некоторые брокеры могут выступать в качестве маркет-мейкеров, обеспечивая ликвидность для торговли и котируя цены валютных пар. В мире форекс-трейдинга есть один незаменимый фактор, обеспечивающий успешное завершение сделок.

• Брокеры могут использовать ценовую конкуренцию среди различных поставщиков для получения лучших цен для своих клиентов, что приводит к повышению прибыльности и конкурентоспособности».
• В Минпромторге “Ъ” подтвердили работу по новой системе требований к ЭБУ.
• LP часто сотрудничают с поставщиками технологий, то есть они могут предоставить доступ к инструментам и ресурсам, которые вы не сможете получить от вашего брокера.
• Его прозвали «кабелем», так как в далеком прошлом котировки производились по трансокеанскому кабелю.
• Чистых ECN форекс брокеров на рынке очень мало, и минимальный вход у таких брокеров лежит в районе тыс.
• Как определить ту самую границу, когда становится понятно, что поставщик так себе?

Редакция Finance Magnates обсудила участниками рынка состояние отрасли, а также требования, которые современные брокеры предъявляют к поставщикам ликвидности. Другие брокеры дилинговых центров сами обеспечивают ликвидность. Когда трейдер входит в позицию, он занимает противоположную сторону, чтобы убедиться, что этот ордер исполнен. Большинство трейдеров избегают их из-за конфликта интересов, связанного с такой сделкой, но они также являются поставщиками ликвидности. LP уровня 1 состоят из крупных инвестиционных корпораций и коммерческих банков. Через них брокеры подключаются к сети электронных коммуникаций (ECN) банков и других маркет-мейкеров.

Это касается и российских стандартов (РСБУ) и международных (МСФО). В-третьих, вы получите доступ к большему количеству рынков, потому что LP часто заключают партнерские соглашения с другими участниками рынка, такими как банки и хедж-фонды. Это означает, что они могут предоставить вам доступ к новым рынкам. Насколько эта новая конфигурация сможет подтолкнуть российский бизнес все же вкладываться в «технологический суверенитет» — пока неизвестно. Поясним, что поставщики из «дружественных» стран, в том числе из Китая, предпочитают поставлять готовую продукцию и не готовы делиться технологиями. Разработка собственных потребует значительных временных и финансовых издержек, поэтому инновационная активность предприятий в условиях санкций и сопряжена с обращением за помощью к государству.

«Клиенты будут искать комплексные предложения, поэтому так важно, чтобы у LP были правильные технологии для поддержки клиентов». С появлением поставщики ликвидности спроса на криптовалюты, притоком розничной торговли и технологическим прогрессом требования к ликвидности значительно изменились.

Ценовой поток Prime of Prime

Более высокая ликвидность на рынке форекс означает легкость транзакций и снижение торговых издержек. Все выигрывают от высокой рыночной ликвидности, поскольку заказы выполняются независимо от их размера, цены остаются конкурентоспособными, а торговые издержки снижаются. Форекс — это рынок, обладающий высокой ликвидностью, который обеспечивает проведение стабильных операций. На Форекс ликвидность определяется денежными средствами (валютой).

Доступ к товариществам с ограниченной ответственностью открывает широкий спектр рынков, в том числе для товаров, акций, облигаций и валют. Чтобы торговать различными инструментами, трейдеры могут диверсифицировать свой инвестиционный портфель. Эти брокеры используют LP уровня 1 для выполнения заказов розничных трейдеров. Большинство из них сотрудничают только с одним LP уровня 1, но другие имеют дело с несколькими. Они используют сети ECN (сеть электронных коммуникаций) или STP (прямая обработка) для выполнения сделок, размещенных их клиентами.

Но это всегда будет предлагать вам принять/отказаться от файлов cookie при повторном посещении нашего сайта. Обратите внимание, что некоторые виды файлов cookie могут быть запрещены. Другими валютными парами, по которым наблюдается большой объем торгов, являются Новозеландские доллары к доллару США, евро к британским фунтам и евро к японской иене.

Как отмечают авторы, смена поставщиков характерна для фирм с иностранным участием, которые глубоко интегрированы в глобальные цепочки и нередко являются сборочными площадками зарубежных брендов. Наконец, инновационная стратегия предусматривала разработку новых продуктов и технологий, внедрение цифровых решений, а также привлечение квалифицированных кадров и поиск новых рынков сбыта. Подавая такие заявки, они обеспечивают ликвидность рынка, что помогает сократить спрэды между ценами покупки и продажи, а также способствует более плавной торговле с меньшим количеством ценовых сбоев. В конечном итоге это способствует повышению эффективности финансовых рынков, что выгодно всем участникам — от индивидуальных трейдеров до институциональных инвесторов.

Именно поэтому термин агрегаторы ликвидности — это программное обеспечение, позволяющее предоставлять необходимые заявки по лучшим ценам, собранных от разных поставщиков ликвидности. Иногда бывает так, что брокер может производить продажу валюты, при этом, не переводя сделки поставителям ликвидности. Это значит, когда Вы совершаете покупку, что делаете это не у продавца, которому направлена сделка Вашим брокером, а у самого брокера. Чаще всего, поставщики ликвидности – это банки, либо крупные финансовые организации, торгующие валютными инструментами в огромных количествах. Иными словами, такие организации распоряжаются «космическими» суммами. Так что, скорее всего, рыночный игрок, продавая свою валюту, при выборе поставщика остановится именно на них.

Несомненно, собственный агрегатор ликвидности выгодно выделяет биржу на рынке. Передача состояния представления (Representational State Transfer —REST) является стандартом для множества веб-сервисов. Данный протокол позволяет биржам осуществлять полное управление активами, включая торговлю, данные личного счета, информацию о сделках, стакан заявок и управление ордерами. Из трех приведенных протоколов Web REST API — наименее отзывчивый с точки зрения быстройдействия. Таким образом, поставщики ликвидности — это неотъемлемая часть работы любого брокера. Теперь, когда вы знаете, что такое поставщики ликвидности и как они генерируют ликвидность на различных финансовых рынках, пришло время выяснить, какими преимуществами они обладают.

FXCM отправляла в Effex Capital агрегированные ордера своих клиентов. Effex Capital создавала проскальзывание, вызывая преднамеренные задержки в исполнении ордеров. Задержки были настолько незначительными, что клиенты FXCM ни о чём не догадывались. Многофункциональная торговая платформа для трейдеров, менеджеров хедж-фондов и социальных трейдеров, предлагающая FX, индексы, товары, облигации, акции и ETF. Электронная торговая платформа, широко используемая в индустрии онлайн-торговли на рынке ФОРЕКС, разработанная MetaQuotes Software. Трейдеры, инвесторы и брокеры могут создавать индивидуальные торговые приложения, интегрироваться в наши платформы и создавать роботов.

Как только система находит у поставщика ликвидности подходящую цену, она автоматически исполняет клиентский ордер. Самым большим недостатком MTF является более высокий спред. Две крупнейшие компании, работающие по схеме MTF – LMAX и CFH Clearing. На быстро меняющемся рынке такая схема работы часто сопровождается проскальзыванием и задержками исполнения ордеров. Если вы торгуете по новостям, это может быть серьёзной проблемой.